罗宾汉同意支付6500万美元和解SEC指控该公司在2015年至2018年末之间欺骗其客户的收入来源

SEC指控Robinhood欺骗客户有关股票交易应用程序如何赚钱的行为，并且未能实现承诺的最佳交易执行。

Robinhood同意支付6500万美元的民事罚款，但不承认或否认SEC的调查结果。

美国证券交易委员会（Securities and Exchange Commission）周四指控罗宾汉（Robinhood）欺骗客户有关股票交易应用程序如何赚钱的行为，并且未能提供承诺的最佳交易执行方式。

Robinhood同意支付6500万美元的民事罚款，但不承认或否认SEC的调查结果。该公司的律师表示，这种做法并不能反映当今的``知更鸟身份''。

最终有计划公开上市的硅谷初创公司在2020年筹集了超过10亿美元的资金，将Robinhood的估值提升至117亿美元。

＆＃34;在2015年至2018年末之间，Robinhood在描述其如何赚钱时（即从贸易公司以换取Robinhood的付款），在其客户交流中（包括其网站上的FAQ页面）做出了误导性陈述和遗漏，涉及其最大的收入来源将其客户订单发送给这些公司以执行，也称为“订单流支付”， SEC说。

“ Robinhood”对客户的卖点之一是交易是免佣金的，但在很大程度上要归功于其为订单流支付的高额费用，Robinhood客户＆＃39;订单以低于其他经纪人的价格执行价格，＆＃34;语句添加。

千禧一代最喜欢的交易应用最出名的是率先推出了“免佣金交易”。 Robinhood和在线经纪业的其他部门都依靠所谓的订单流支付作为利润引擎来代替佣金。

为华尔街公司的订单流付款是有争议的，但是大多数电子经纪人都遵循法律惯例。对于Robinhood来说，这是最大的收入来源。根据美国证券交易委员会的文件，Robinhood在第二季度获得了1.8亿美元的交易付款。

SEC的命令发现，即使考虑了不支付佣金而节省下来的费用，Robinhood的交易价格也较低，使客户损失了3410万美元。

＆＃34; Robinhood向客户提供了有关选择与公司交易的真实成本的误导性信息，＆＃34; SEC执法部门主管Stephanie Avakian说。 ＆＃34;经纪公司不能就订单执行质量误导客户。

诸如Citadel Securities或Virtu之类的做市商向Robinhood之类的电子经纪人支付执行客户交易的权利。然后，向经纪人支付了少量的流通股费用，当客户像今年一样积极地进行交易时，这些费用总计可达数百万。

由于Covid-19大流行带来的前所未有的市场动荡，Robinhood在2020年实现了创纪录的增长。 Robinhood在2020年前四个月发布了创纪录的300万新客户。

＆＃34;和解与当今的习俗有关，这些习俗不能反映当今的知更鸟身份，＆＃34; Robinhood首席法律官Dan Gallagher说。 ＆＃34;我们认识到帮助数百万投资者进行首笔投资所带来的责任，并且我们致力于在发展壮大以满足客户需求的过程中继续发展Robinhood。需要。＆＃34;

Robinhood发言人补充说：＆＃34;我们在与客户的沟通中完全透明地了解我们当前的收入流，显着改善了我们的最佳执行流程，并与其他做市商建立了联系，以提高执行质量。 SEC的指控发生在马萨诸塞州的监管机构提出指控的第二天，该指控指责该交易应用程序对经验不足的投资者实施掠夺性营销。 该投诉引用了罗宾汉的激进策略以吸引缺乏经验的投资者，使用游戏化策略操纵客户以及未能防止交易平台频繁停机和中断。 订阅CNBC PRO以获得独家见解和分析，以及来自世界各地的实时工作日节目。